Les investisseurs durables Carol Newell et Annabelle White donnent des conseils pour trouver - et rester - sur la voie d'une gestion de patrimoine qui a un impact.
Les investisseurs ESG pourraient se retrouver aux prises avec leurs stratégies fondées sur des valeurs alors que les marchés - et en particulier les portefeuilles durables - sont en train d'évoluer. connaître un ralentissement.
C'est une chose d'aligner vos valeurs et vos investissements lorsque les marchés sont bons. Mais comment les investisseurs guidés par leurs valeurs parviennent-ils à concilier rendement et impact lorsque les turbulences des marchés les poussent à faire des investissements dans des entreprises de taille moyenne ? les décisions d'investissement émotionnelles?
Carol Newell de Partenaires pour le renouveau et Annabelle White de Dragonfly Ventures ont adopté une approche unique de l'investissement durable, fondée sur des valeurs. Ils nous racontent ici comment ils ont commencé et ce qui les pousse à continuer, même lorsque les marchés fluctuent.
Connaître son pourquoi
Pour Mme Newell, l'investissement durable est un jeu de longue haleine depuis qu'un important héritage lui a laissé plus d'argent qu'elle n'en avait besoin, selon ses propres dires. En tant que l'une des premières Investissements sans combustibles fossiles Newell défend l'investissement durable depuis plus de 30 ans. "Je savais que je devais faire en sorte que mes actifs travaillent activement pour le compte d'une mission - créer un environnement durable et un changement social au bénéfice de tous", explique-t-elle. "Il s'agissait pour moi de sortir mes actifs et de les investir dans des entreprises qui, je l'espérais, feraient partie de la solution plutôt que du problème.
Mme White a également hérité d'un patrimoine important à un jeune âge et savait qu'elle voulait investir différemment. Elle a rencontré Newell lors d'une Jouer gros Elle y a découvert le lien entre l'investissement durable et son intérêt pour les activités de plein air. "J'avais besoin de m'impliquer dans la gestion de mes propres finances", dit-elle. "Je ressentais cette responsabilité, mais je ne savais pas par où commencer.
Mme White a travaillé avec un coach et un conseiller fiscal qui l'ont guidée dans l'établissement de piliers d'intérêt sur lesquels concentrer ses investissements : l'élimination des produits chimiques toxiques, la résilience climatique, la conservation de l'eau douce et la santé des terres et des sols. "Dans ce cadre, il ne s'agit pas seulement d'investir pour le profit, mais aussi d'investir du côté caritatif dans des personnes très intelligentes et motivées, avec beaucoup d'idées", dit-elle.
Reconnaître sa situation
Pour Newell et White, le profit n'a jamais été l'objectif premier de leurs stratégies d'investissement, mais l'équilibre entre le retour sur investissement et la réalisation des objectifs a toujours été un moteur essentiel de la capacité à faire le bien dans le monde.
Pour de nombreuses personnes, y compris les investisseurs d'impact, les bénéfices sont essentiels, car ils permettent de financer des entreprises et des projets à impact positif sur le long terme. Les bénéfices peuvent également être essentiels pour atteindre d'autres objectifs - la retraite, élever une famille, etc. "Il existe un continuum de circonstances de vie", explique M. Newell. "Lorsque vous débutez, vous pouvez avoir besoin de faire vos preuves en matière d'investissement en réalisant des investissements qui soutiendront des solutions dans le monde. On peut aussi se marier et avoir des enfants, ce qui donne lieu à un tout autre ensemble de circonstances et crée d'autres types de besoins. Il est important de le reconnaître.
La situation personnelle de Mme Newell lui a permis de se concentrer sur le changement climatique, "le plus grand problème de notre époque", comme l'a déclaré le président de la Commission européenne. sa fondation caritative, sa société privée d'investissement en capital d'amorçage et sa société immobilière à vocation sociale. "Nous pouvons avoir l'impression d'épargner notre fortune pour nos petits-enfants", dit-elle. "Mais si nous ne restons pas déterminés à lutter contre le changement climatique, ils perdront la partie. L'argent est un carburant", ajoute-t-elle. "Que voulons-nous alimenter consciemment ?
L'approche de Mme White en matière d'investissement d'impact était différente. "Nous ne fournissons pas de services professionnels", explique-t-elle. "J'ai eu l'impression que je pouvais mettre en place des écrans beaucoup plus personnels. Par exemple, avec une infrastructure vieillissante et des déchets très dangereux, je ne suis pas une adepte de l'énergie nucléaire. Genus m'a aidée à écarter le pétrole et les entreprises qui le soutiennent, et a également appliqué d'autres filtres personnels. Ils ont été extraordinaires et je leur en suis reconnaissant".
Mme White investit aussi activement dans les entrepreneurs et les organisations caritatives qui l'intéressent. "Un investissement qui m'enthousiasme est celui d'Ananda Devices", dit-elle. "La fondatrice est une entrepreneuse et une neuroscientifique brésilienne. Elle est capable d'extraire des tissus neurologiques du sang humain et de les cultiver dans une boîte de Pétri. Il peut ensuite être utilisé pour le dépistage des drogues. Elle n'est pas seulement une neuroscientifique très respectée, c'est aussi une femme d'affaires incroyablement brillante".
Sur le plan caritatif, Mme White a contribué au financement d'un centre communautaire à Clyde River, au Nunavut. "Il y a vingt-cinq ans, trois femmes de la région ont reconnu la nécessité de créer leurs propres pratiques de guérison et des programmes communautaires sous leur direction et dans leur langue", explique Mme White. "Ce centre communautaire organise aujourd'hui 100 programmes par an. Mme White est convaincue qu'il faut soutenir directement les communautés en leur accordant un financement sans restriction, ce qui permet aux organisations de jouir d'une plus grande liberté en matière d'autogestion.
Adapter ses attentes
Les marchés montent et descendent, tout comme les rendements des investissements, mais pendant des décennies, les principes capitalistes ont dicté que les investisseurs devaient s'efforcer d'obtenir des rendements maximums à tout prix - ce qui n'est pas toujours possible avec l'investissement d'impact. Newell estime que cela doit changer.
"Auparavant, les entreprises avaient pour mission de créer un produit ou un service de qualité", explique-t-elle. "Ce qui est devenu normal aujourd'hui, c'est d'investir dans une entreprise et d'en sortir par un gros coup, ce qui change la donne. Nous sommes tous à la recherche d'une manne plutôt que de dividendes. Il s'agit d'une nouvelle normalité où l'on attend trop.
"Mais qu'est-ce qui est suffisant ?", poursuit-elle. "Si vous en avez plus qu'il n'en faut, je vous conseille de rester fidèle à vos valeurs, sinon nous nous retrouverons dans une situation où les marchés sont censés croître constamment, ce qui n'est pas le cas. Lorsque nous essayons de contrôler l'économie, nous avons l'impression d'avoir perdu la partie en cas de revers. Pour moi, nous perdons si nous cessons d'investir en fonction de nos valeurs. Nous ne devons pas nous laisser distraire ni perdre courage.
Newell recommande de travailler en étroite collaboration avec un conseiller en investissement, tel qu'un gestionnaire de portefeuille Genus, qui peut vous aider à atteindre vos objectifs - et qui comprend que les profits ne doivent pas être réalisés à tout prix. "Si vous êtes capable et désireux de renoncer à la recherche d'un rendement maximal pour vos investissements, il est important de donner des instructions explicites à vos conseillers financiers, car ils sont légalement tenus d'offrir le meilleur taux. Nous devons les laisser faire, sinon nous serons toujours pris dans un cercle de dépassement de la capacité de la nature à maintenir son équilibre. Il nous incombe, en tant qu'investisseurs, de modifier nos attentes".
Pour aider les nouveaux investisseurs durables à s'engager sur la voie qui leur convient, Newell a créé une boîte à outils appelée Retisser la richesse. Il s'agit d'un jeu de cartes qui facilite l'exploration de diverses options pour se connecter, se dynamiser et se mobiliser sur des questions importantes. "Il permet d'examiner les questions et les stratégies afin de déterminer le degré d'audace que l'on souhaite avoir et les risques que l'on veut prendre par rapport au risque de ne rien faire", explique-t-elle. "Cela nous amène à réfléchir aux valeurs et à notre argent.
Vous souhaitez explorer une stratégie d'investissement axée sur les valeurs qui corresponde à vos priorités ? Contacter un conseiller Genus.
