Au début de chaque année, nous examinons en profondeur le paysage financier et économique actuel afin d'aider nos clients à préparer l'année à venir. Voici un résumé de ce que nous prévoyons pour 2024. Vous souhaitez des prévisions plus complètes ? Regarder la enregistrement de notre bilan annuel et de nos perspectives de marché pour 2024.
Nous jusqu'en 2023 L'année 2024 s'inscrit dans une phase ascendante - une reprise du marché avant le ralentissement économique anticipé. Mais 2024 pourrait s'avérer tout aussi volatile que l'année dernière, marquée par deux moitiés distinctes : la récession et la reprise.
Une légère récession au premier semestre, suivie d'une reprise
Comme les analystes le prévoient depuis des mois, nous nous dirigeons probablement vers une légère récession. au cours du premier ou du deuxième trimestre¹ de 2024, mais la bonne nouvelle, c'est que cela ne devrait pas durer longtemps.
Maintenant que la Réserve fédérale a probablement terminé ses hausses de taux d'intérêt².En outre, les bénéfices des entreprises commenceront à se redresser à mesure que les marchés amorceront une reprise. "Les obligations devraient bien se comporter", déclare Wayne Wachell, président exécutif et co-responsable des investissements chez Genus. "La technologie devrait également se maintenir et les petites capitalisations plus risquées devraient également commencer à bien se comporter. L'or est un autre secteur qui pourrait connaître une certaine effervescence cette année", ajoute-t-il.
Cependant, au fur et à mesure que les cycles économiques se déroulent, nous serons prêts, affirme Mike Thiessen, directeur du développement durable et directeur des investissements chez Genus. "Nous nous préparons à tout ce qui peut arriver", dit-il, ajoutant que Genus s'appuie sur de nombreux modèles et stratégies financiers pour ajuster ses portefeuilles en fonction des fluctuations du marché.
Croissance de l'investissement fondé sur des valeurs
Les experts prévoient une croissance continue de l'investissement d'impact - le marché devrait se développer à $955,95 milliards en 2027, contre $495,82 milliards en 2023³..
Bien que les investisseurs fondés sur des valeurs aient connu des années difficiles, le moment est propice pour explorer les possibilités offertes par l'investissement responsable et d'impact. L'investissement d'impact a donné aux investisseurs fondés sur des valeurs un moyen clair de soutenir les secteurs et les entreprises qui correspondent à leurs propres valeurs et intérêts.
"Je suis très enthousiaste à propos de notre Fonds d'actions à impact élevéIl a fait ses preuves pendant neuf ans. "Il a un historique de neuf ans et pourrait être un bon investissement pour les clients soucieux de l'impact de leurs activités, car ses performances ont été supérieures à celles de l'indice de référence MSCI", ajoute-t-il. "Nous avons vu les nouveaux clients investissent dans le fonds en 2023, et nous prévoyons une croissance plus importante en 2024*".
Une grande année pour la biodiversité
Cette année, un sous-thème majeur pour les investisseurs d'impact sera le soutien à la biodiversité par le biais d'investissements qui limitent les dommages causés aux écosystèmes biodiversifiés. Les rapports sur le développement durable ne se limitent plus aux émissions de carbone, mais s'étendent aux émissions de gaz à effet de serre. la protection des espèces et des habitats mondiaux⁴Il est de plus en plus reconnu que cette question est devenue un enjeu majeur pour l'Union européenne. aussi critique que le changement climatique⁵.
Les gens considèrent aujourd'hui la biodiversité comme une priorité absolue", explique M. Thiessen, "et 2024 pourrait être une année importante". Les entreprises qui gèrent mal la biodiversité s'exposent à davantage de risques, tels que des poursuites judiciaires ou la perte de clients. Elles pourraient également être confrontées à une réglementation plus stricte des chaînes d'approvisionnement, ce qui, d'un point de vue financier, est plus risqué.
Afin de guider les investisseurs désireux de soutenir la protection de la biodiversité, Genus a lancé un filtre de biodiversité qui exclut les entreprises dont la gestion de la biodiversité est médiocre. Il peut s'agir, par exemple, d'entreprises qui s'approvisionnent en ingrédients dans la forêt amazonienne, ou d'entreprises qui utilisent trop d'eau ou de pesticides. "De nombreuses entreprises commencent à partager leurs informations sur les risques liés à la biodiversité", explique M. Thiessen, "car la valeur économique de la biodiversité est très importante. Cet écran est une demande de nos clients".
Autres facteurs susceptibles d'affecter l'économie en 2024
Il est impossible de prédire l'avenir avec certitude, notamment parce que la politique, les catastrophes naturelles et les conflits mondiaux peuvent perturber les marchés, comme nous l'avons vu en 2020.
Cette année, alors que les conflits se poursuivent au Moyen-Orient et en Russie/Ukraine, nous pourrions assister à des répercussions sur les marchés, notamment en ce qui concerne les prix du pétrole.
À l'avenir, la période précédant l'élection présidentielle américaine de novembre offre également des possibilités de bouleversements sur les marchés économiques et financiers, en particulier à la lumière de la spirale de la dette du pays, qui représente une "menace pour les marchés de capitaux", selon M. Wachell.
Pour une couverture complète de nos perspectives de marché pour 2024, visionner l'enregistrement de notre bilan annuel et de nos perspectives de marché pour 2024.
Références
- Konish, L. (2023) Les États-Unis ont évité la récession en 2023. Quelles sont les perspectives pour 2024 ? Voici les prévisions des experts., CNBC. Disponible à l'adresse : https://www.cnbc.com/2023/12/26/the-us-avoided-a-recession-in-2023-whats-the-outlook-for-2024.html (consulté le 12 janvier 2024).
- Les économistes estiment que les hausses de taux de la Fed sont terminées. Voici ce que les experts recommandent de faire avec votre argent. (sans date) CBS News. Disponible à l'adresse : https://www.cbsnews.com/news/federal-reserve-interest-rate-hikes-done-impact-on-your-money/ (consulté le 12 janvier 2024).
- Recherche et marchés (2023) Rapport sur le marché mondial de l'investissement d'impact 2023 : Le secteur devrait atteindre $955,95 milliards d'ici 2027 à un taux de croissance annuel composé de 17,8%., Salle de presse de GlobeNewswire. Disponible à l'adresse : https://www.globenewswire.com/en/news-release/2023/04/25/2654230/28124/en/Global-Impact-Investing-Market-Report-2023-Sector-is-Expected-to-Reach-955-95-Billion-by-2027-at-a-CAGR-of-17-8.html (consulté le 12 janvier 2024).
- Paddison, L. (2023) Selon une nouvelle étude, la perte mondiale d'espèces sauvages est "nettement plus alarmante" que ce que l'on pensait auparavant., CNN. Disponible à l'adresse : https://www.cnn.com/2023/05/22/world/wildlife-crisis-biodiversity-scn-climate-intl/index.html (consulté le 12 janvier 2024).
- Paddison, L. (2023) Selon une nouvelle étude, la perte mondiale d'espèces sauvages est "nettement plus alarmante" que ce que l'on pensait auparavant., CNN. Disponible à l'adresse : https://www.cnn.com/2023/05/22/world/wildlife-crisis-biodiversity-scn-climate-intl/index.html (consulté le 12 janvier 2024).
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